Обзор рынка: Аналитика и прогнозы по рынку акций — Investing.com – Аналитика и прогнозы рынка — Investing.com

Анализ фондового рынка России | Investing.com

Американские индексы продемонстрировали неплохую волну укрепления и, что интересно, без особо значимых драйверов.

Я придерживаюсь мнения, озвученного в предыдущем обзоре американского рынка: с фундаментом всё очень негладко, чтобы так легко стремиться к высотам. Риски ну уж очень высоки.

Выкуп просадки по рынку… И что произошло, поведали сотрудники Goldman Sachs:

«В понедельник, когда рынок рухнул, на торговом деске Goldman Sachs был отмечен резкий рост объема торговли», — сообщил в интервью Bloomberg TV Давид Костин, главный стратег банка по акциям.

«Компании внимательно следят за курсом своих акций». «На этой неделе, так же, как и в мае, рынок спас важнейший покупатель: корпорации, осуществляющие обратный выкуп собственных акций», — сообщили трейдеры банка.

Но обратный выкуп, увы, не решит экономических проблем, а лишь только добавит на статью баланса акции, которые могут оказаться гораздо ниже, и спираль рецессии и давления на рынок раскрутится.

Технически, по были пробой 2893.93 и попытка на истощении преодолеть 2934. В случае возврата ниже 2934 продавцы вновь могут попробовать свои силы.

По аналогичная ситуация с пробоем на истощении 7690, где актуален вопрос, хватит ли «топлива».

Возможно, что российские покупатели осознают риски и с опаской проявляют интерес к активам. Ведь часто в сомнительных ситуациях кэш — лучшая позиция.

Так и здесь, цена с гэпом вверх последовала за внешним позитивом, но и остановилась на 1307, как бы посмотреть, что будет за ночь.

Глобально пока удержали 1285. Если вернётся негатив, то следующая отметка уже вполне может быть и на 1210.

Сбербанк (MCX:) тоже просто повис в воздухе, не решаясь пойти ни вверх, ни вниз. Диапазон — 222–227, а в случае выхода ниже коррекция может уже отправиться до 215 или 205.

Газпром (MCX:) понемногу выкупили после коррекции от 239. Но пока тоже очень неуверенные покупки, которые могут закончиться новым шквалом продаж, если внешний фон не устоит.

Ситуация очень хрупкая, и рынок может качнуть в любую из сторон, тем более и пока на относительно высоких значениях.

По Норникелю я дам выдержку из предыдущего обзора, эмитент так и оказался сильнее рынка:

«Норникель (MCX:) остаётся сильнее рынка, что я заметил и в предыдущем обзоре. Здесь явно волна распродаж не такая сильная, хотя выше 14 680 и не удалось задержаться. Локально 14 100 на поддержке».

Теперь сопротивление на 15 150.

Лукойл (MCX:) также сильнее рынка:

«Лукойл пока удерживается близ 5000-й круглой отметки и тоже с утра выглядит сильнее рынка».

Теперь дело за сопротивлением на 5291.

Роснефть (MCX:) глобально пытается ухватиться за 408, локально — за 406. Здесь уже от внешнего фона будет зависеть, смогут ли удержать отметку.

Безусловно, пока эмитент слабее рынка, и первый же негатив может существенно расстроить покупателей. Тем не менее, за 406 стоит понаблюдать. Сопротивление на 412.

Акции Аэрофлота (MCX:) — чувствовалось, что они имеют свою привлекательность. На деле, конечно, очень непростая ситуация с серией ложных пробоев и затем активным откупом.

Нефть, которая бы могла поддержать российский рынок, пока остаётся под давлением.

Технический пробой отметки 58.64, и сегодня лишь вялый день перерыва перед возможным дальнейшим проседанием уже в район 50–54.5.

Этот нюанс может проявиться в любой момент в возвращении продавцов на котировках российского рынка.

Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.

Обзор российского фондового рынка | Investing.com

Пока участники на американских фондовых площадках решают, достаточно ли вовлечённых стимулов, SPX500 продолжает раскачиваться в рамках 3211.6–3291.75.

Именно осознание рынком, хватает ли «топлива», и возникают ли неопределённости извне, способно удерживать или шатать уверенность инвесторов.

Текущий отскок явно говорит, что тема вирусов – больше лишь тема для жёлтой прессы, а время на раздумье после слёта с вершин рынок получил благодаря вышедшим , которые оказались лучше прогноза, несколько преломив негативную тенденцию последних месяцев. Тем не менее, одного отчёта недостаточно — уверенность несколько зашаталась, а ключевая цена на 3291.75.

не столь уверенно реагирует на локальную смену внешнего фона по , и корреляционный отскок уж очень выглядит вяло. Скорее, именно нефть и создаёт дополнительное давление, если учесть специфику как рынка, так и способов пополнения бюджета страны.

Сбербанк (MCX:) локально приостановили у 251, но по характеру отскока я не исключаю и сценарий сползания до 245. При этом под наблюдением уровень 251.45 как локальный для принятия решений.

Газпром (MCX:) продолжил проявлять слабость на фоне коррекции . Инструмент подходит к ближайшей поддержке 220.

Лукойл (MCX:) на удивление противостоит снижению чёрного золота и индексу. Инструмент задержался в диапазоне 6400–6770.

Норникель (MCX:) корректируется по внешнему фону. Уровнем сопротивления стала цена на 21 400. Глобально интересна была бы ситуация у круглой отметки 20 000.

Роснефть (MCX:) тоже показывает устойчивость, вопреки нефти: сложный ложный пробой 470 и сопротивление на 486. Инструмент продолжает торговаться в рамках диапазона.

Аэрофлот (MCX:) из тех инструментов, где перед принятием решения о сделке с постановкой стопа стоит выждать благоприятный момент.

Инструмент достаточно «колючий». И даже по уровню 107 видно, что поспешность могла обратиться не самыми впечатляющими результатами.

Однако уровень удержан, и инструмент уже неплохо пролетел две торговые сессии вряд.

Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.

Технический анализ Форекс — Investing.com

Обзор российского фондового рынка | Investing.com

Рынки за последнее время стали очень скоррелированными и чаще повторяют движения друг за другом. Понятно, что основной вектор несёт в себе американский S&P 500, события отражаются на второй по величине экономике — на китайской.

Далее производственные перспективы экспортоориентированного Китая сказываются на ожиданиях по нефти, а та создаёт фон для российского рынка, как всё ещё очень зависимого от сырьевого фактора.

В понедельник американский SPX500 продолжил падение с гэпа вниз, завершив торговую сессию немалым отступлением в -1,57 %. Технически инструмент остановил падение на 3251.6. Сохраняется высокая вероятность, что давление может вернуться на рынок, и цена уйдёт ниже этой локальной отметки. В таком случае коррекция продолжится.

за последние дни: -1,1 %, -3,7 %, -0,7 %, -2,7 %, -2,5 %. Итого за пять торговых сессий -10,7 %. Этот фактор просто не мог не сказаться на российском рынке. Технически «чёрное золото» подходит к ключевому глобальному уровню поддержки на 51.38.

По итогу по ключевая локальная на 1590 пала с гэпа вниз после закрытия у 1600. Далее уже прошёл сценарий из предыдущего обзора более глубокой коррекции.

Сбербанк (MCX:) не удерживает 263.3, и цена идёт к следующей локальной поддержке на 256. Открытие торговой сессии пока показывает силу у уровня. Но после столь мощного падения не следует торопиться, поскольку внешний фон может вернуть «фондовых мишек» обратно.

Газпром (MCX:) как раз в ситуации со знаком слабости, а наиболее слабые чаще устремляются быстрее на дно. Из обзора от 21.01.2020: «Газпром пока утратил или истощил интерес к себе после трендового отрезка в 2019 году». То есть явно было видно, что газовый гигант стал отставать от рынка. Теперь цена вышла из диапазона 245–260 и устремилась ниже.

Лукойл (MCX:) на фоне слабеющей нефти и коррекции по рынкам оказался достаточно живучим. Инструмент хоть и упал от 6650, но его быстро выкупили — он даже не подходил на ретест 6400.

Ещё один прочный (и не один месяц) инструмент — Норникель (MCX:). Технически пока скромные продажи, локально ключевая на 21 175–21 260.

Ещё одна устойчивая акция — Роснефть (MCX:). Инструмент получает импульс роста после сложного ложного пробоя 470.

Акции Аэрофлота (MCX:), даже несмотря на снижение цен на нефть, жёстко последовали за рынком вниз. Буквально за две торговые сессии акция скорректировала более трети от последнего импульса прироста. Несмотря на реакцию у 109.6, вновь пришедшее давление может опустить инструмент ещё ниже.

Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.

Обзор российского фондового рынка | Investing.com

Российский рынок остаётся слабым, несмотря на очередное обновление исторических максимумов американскими индексами. В частности, технически показательно выглядит (CFD DJ30) с ключевым уровнем на 29 378.

К слову, не помог даже отскок с минимумов по , где в рамках глобального ключевого уровня на 51.38 инструмент торгуется в диапазоне 49.81–52.

Возможно, что для именно выхода выше 52 и не хватает даже на позитивном настрое западных площадок. Однако оптимизм может себя исчерпать, и окажется, что покупатели забеспокоятся насчёт своих позиций. Иными словами, российский рынок просто может не успеть и попадет уже на негативный фон.

Технически находится в диапазоне 1508–1580, и утро начинается не совсем бодро для покупателей на фоне некоторого отступления и западных индексов, и чёрного золота.

В случае же глобальной коррекции интересно будет посмотреть за реакцией на зеркальный уровень 1412.

Конечно, с учётом капитализации многое будет зависеть от котировок акций Сбербанка. Покупателям удалось удержать 251.5 после ложного пробоя, но сил выйти выше 258 так и не хватило.

В случае закрепления ниже 251.5 инструмент уже покатится до 245. Для покупателей необходимо закрепляться выше 258, чтобы добавить рынку уверенности.

По Газпрому (MCX:) долгие мучения как со стороны покупателей, так и со стороны продавцов за уровень 230 приводят к импульсному пробою, которого пока хватило, чтобы достать и ложно пробить отметку на 238.

Если оптимизма и внешнего фона не хватит, чтобы закрепиться выше 238, то инструмент пойдёт вновь на ретест 230, создавая капитализацией давление и на индекс.

Постепенно покидает высоты и Лукойл (MCX:): технически сложный ложный пробой 6400, но очень вялый импульс покупок. Вероятность повторного давления на инструмент высока.

Один из немногих, кто сохраняет силу, это Норникель (MCX:). Но и здесь близость уровня сопротивления на круглой цифре 22 000 при смене внешнего фона на негативный может сыграть свою роль.

По Роснефти (MCX:) прошла реакция на круглую цифру и зеркальный уровень 450, Но и здесь инструмент ждали проблемы на попытке пройти 463.

И ещё один уверенный в себе инструмент — Аэрофлот (MCX:). Снижение цен на нефть дало возможность не только пойти на импульсе вверх от 107, но и на фоне забарахлившего удерживаться выше уровня 116.65.

Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.

Обзор российского фондового рынка | Investing.com

Если на росте западных фондовых индексов российский рынок стал проявлять неуверенность в завтрашнем дне, то вчера картина поменялась, и уже на снижение SPX500 реагирует устойчивостью.

Отчасти, конечно, поддержку оказали нефтяные котировки, где за продажами предыдущего дня уже последовали не менее агрессивные покупки.

Тем не менее, если внешний фон не сможет найти оптимизм, то не останется шансов на новую волну роста и у российского рынка. А в таком случае может попасть под давление от уровня сопротивления 1455 и пойти на пробой 1430.

Сбербанк (MCX:) больше всего оказывает влияние своей капитализацией на индекс, и, конечно, полезно делать выводы на основании корреляционных взаимосвязей.

Цена так и не смогла дойти до глобального сопротивления на 245, локально остановившись у 242.5. Теперь актуален диапазон 234–242.5, если более локально, то 236.88 — пробой как раз откроет дорогу к 234.

Очень интересная технически была ситуация по Газпрому (MCX:). Глобально цена падает ниже поддержки на 250. Но затем чётко сдерживаются продажи по 245, и после ложного пробоя на повышении объёма проходят покупки.

Лукойл (MCX:) остаётся выше зеркальной отметки на 6000. Локально — диапазон 6150 и 5970.

Норникель (MCX:) — здесь было обновление исторических максимумов и технический сложный ложный пробой выше 18 400. Теперь ключевая цена на 17 200, если не хватит сил преодолеть локально 17 800, то вероятность пробоя поддержки вырастет в разы.

По Роснефти (MCX:) только первичный импульс после пробоя 440. Теперь идёт рост волатильности, что не совсем хорошо. Краткосрочный моментум определится по выходу из консолидации 443.6–452.5.

Виктор Макеев, финансовый аналитик компании Gerchik & Co.

Обзор рынка | Investing.com

В среду на мировых фондовых рынках не было единой тенденции. Европейские индексы продолжили снижение, а остальные — выросли. Американские инвесторы сосредоточились на хороших корпоративных новостях и проигнорировали слабую экономическую информацию. Акции большинства производителей лекарств подорожали на фоне сообщения компании Bristol-Myers-Squibb о продолжении тестирования нового лекарства от меланомы. Котировки Pfizer () повысились на 1,7%, Merck () — на 1,6%. Акции телевизионных сетей подорожали благодаря ужесточению авторского права Верховным Судом США. Производитель генномодифицированных семян Monsanto объявил о выкупе собственных акций на $10 млрд, и они подорожали на 5,1%. Оборот американских бирж вчера составил 5,7 млрд акций, что примерно равно среднемесячному уровню 5,6 млрд.

Экономические данные в США вчера были на много хуже прогнозов. ВВП за первый квартал в третьем чтении обвалился на 2,9%. Это самое значительное квартальное снижение за пять лет и максимальное расхождение между второй и третьей оценками с 1976 года. Как и раньше падение ВВП объяснили негативным влиянием слишком холодной зимней погоды. Теперь американское правительство рассчитывает на экономический рост во втором квартале на 3% и на 2,4% по итогом всего 2014 года. То есть предполагается его заметное ускорение во второй половине года. Еще один вчерашний показатель — заказы на товары длительного пользования в мае, сократились на 1% хотя ожидался рост на 0,5%. Слабая статистика негативно повлияла на курс доллара. Однако участники рынка акций её проигнорировали и покупали, так как ожидают, что это ещё сильнее отдалит момент повышения американской учётной ставки. Сегодня в США выйдет безработица за неделю и персональные доходы — расходы в 12-30 СЕТ. По нашему мнению, прогнозы являются позитивными. В 17-00 СЕТ состоится выступление регионального представителя ФРС Джеймса Булларда.

В ЕС вчера значимые экономические данные не выходили, не будет их и сегодня. Котировки снизились из-за корпоративных новостей. В среду французское правительство продало пакет акций энергетической компании на 1,5 млрд евро по нижнему уровню ценового диапазона. Сегодня европейские индексы слегка повышаются.

вырос благодаря хорошей информации по отдельным японским компаниям. Сегодня в Японии в 23-30 СЕТ выйдут инфляция, безработица и розничные продажи за май. Мы полагаем, что их прогнозы являются позитивными для Nikkei. Большинство участников рынка ожидают, что Банк Японии продолжит стимулирование экономики до конца года не смотря на достижение инфляцией целевого уровня.

Стоимость зерновых фьючерсов повысилась перед выходом недельного отчета USDA сегодня в 11-30 СЕТ. Наибольшее влияние на котировки могут оказать данные об американском экспорте. Ожидается увеличение продаж . Её запасы в США прогнозируются в размере 3,72 млрд бушелей, что является максимумом за 4 года, — 378 млн или минимум за 37 лет, — 598 млн или минимум за 6 лет. Оценка запасов от USDA ожидается в понедельник.

Котировки обвалились до минимума за полтора года на фоне прогнозов USDA роста его производства в США на 16% до 15 млн кип по сравнению с прошлым годом. Число открытых позиций по хлопку на Межконтинентальной бирже (ICE) сократилось до трёхлетнего минимума. При этом его биржевые запасы увеличились до максимума за 11 месяцев и составили 444,6 тыс. кип.

подорожал после сообщения о том, что крупнейший в Бразилии кофейный кооператив Cooxupe из-за засухи собирает меньше урожая, чем ожидалось. К концу прошлой недели он обработал уже 27,5%, тогда как в прошлом году в этом же периоде было обработано лишь 13,6%. Отметим, что USDA прогнозирует сокращение урожая кофе в мире в текущем сезоне на 1% по сравнению с прошлым сезоном до 148,7 млн мешков. При этом ожидается рекордный спрос в размере 147,7 млн мешков в основном из-за США и России. Данная ситуация может привести к значительному сокращению мировых запасов кофе перед началом следующего сельскохозяйственного сезона до минимума с 2011 года – 32,1 млн мешков.

подорожала благодаря совокупному сокращению её запасов на биржах Лондона, Нью-Йорка и Шанхая на 51% по сравнению с прошлым годом до минимума с октября 2008 года.

Дмитрий Лукашов, аналитик IFC Markets